وانخفض التضخم إلى أدنى مستوى له منذ أكثر من عامين، حيث انخفض إلى 3.4 في المائة في فبراير.
تظهر أحدث الأرقام الصادرة عن مكتب الإحصاءات الوطنية (ONS) الآن أن مؤشر أسعار المستهلك انخفض من 4 في المائة في يناير، إلى أدنى مستوى له منذ سبتمبر 2021.
ويعني انخفاض التضخم تباطؤ ارتفاع الأسعار بشكل عام، ولكن بمعدل لا يزال بعيدًا بعض الشيء عن هدف بنك إنجلترا البالغ 2 في المائة سنويًا.
نوضح لك ما يعنيه انخفاض التضخم بالنسبة لك، وما الذي من المحتمل أن يحدث مع قرارات بنك إنجلترا بشأن سعر الفائدة، والمدة التي قد يستغرقها انخفاض التضخم إلى هدف 2 في المائة.
سلة السلع: يستخدم مكتب الإحصاءات الوطنية مئات التكاليف اليومية لتحديد رقم واحد للتضخم، وفي الشهر الماضي كان تباطؤ النمو في أسعار المواد الغذائية هو الذي ساعد على خفض هذا الرقم.
ماذا حدث مع التضخم؟
يقيس التضخم في مؤشر أسعار المستهلك (CPI) التغير في مقدار ما يدفعه المستهلكون مقابل سلة من السلع والخدمات مع مرور الوقت.
هناك حوالي 700 عنصر في السلة، والتي يقررها مكتب الإحصاءات الوطنية ويتم مراجعتها مرة واحدة في السنة.
انخفض هذا المقياس في فبراير، لكن مكتب الإحصاءات الوطني ينشر هذه الأرقام بعد شهر من التأخير.
الانخفاض الرئيسي في التضخم هو وسيلة صريحة لتتبع مدى ارتفاع الأسعار في المملكة المتحدة. ولكنه ببساطة متوسط، لذا فإن بعض الأسعار سترتفع أو تنخفض بشكل أسرع من غيرها.
وجاء أكبر ضغط نزولي على التضخم في فبراير من تباطؤ نمو أسعار المواد الغذائية، بما في ذلك أسعار تناول الطعام في المقاهي والمطاعم.
وارتفعت تكاليف الغذاء بنسبة 5 في المائة في فبراير – ولا تزال مرتفعة، ولكنها أقل زيادة منذ يناير 2022 وانخفاض كبير عن الذروة البالغة 19.2 في المائة التي شوهدت في مارس 2023.
ومع ذلك، كان من الممكن أن يكون معدل التضخم الإجمالي أقل لولا ارتفاع أسعار الإيجارات والبنزين.
وارتفع متوسط سعر لتر البنزين بمقدار 2.3 بنسًا إلى 142.2 بنسًا للتر في فبراير، مع ارتفاع أسعار الديزل 3 بنسًا إلى 151.3 بنسًا للتر.
وقال مكتب الإحصاءات الوطنية إن متوسط الإيجار في المملكة المتحدة ارتفع بنسبة 8.8 في المائة في العام حتى فبراير 2024.
وانخفض التضخم الأساسي، الذي يستثني تحركات الأسعار المتقلبة للمواد الغذائية والطاقة، إلى 4.5 في المائة في فبراير/شباط من 5.1 في المائة في يناير/كانون الثاني.
تراجع التضخم: وصل معدل مؤشر أسعار المستهلك إلى أدنى مستوى له منذ خريف عام 2021
ماذا يعني انخفاض التضخم بالنسبة لك؟
ويعني انخفاض التضخم أن ارتفاع الأسعار يتباطأ.
ولكن هذا يعتبر عزاء بارد للعديد من الأسر لأنه يعني أن الحياة لا تزال أكثر تكلفة.
وإذا ظل المستوى الإجمالي للتضخم عند 3.4 في المائة لمدة عام، فإن الشيء الذي يكلف جنيها إسترلينيا سنويا الآن سيكلف 1.03 جنيها إسترلينيا في غضون 12 شهرا.
ومع ذلك، لا يزال انخفاض التضخم يساعد، لأنه يعني فرصة أفضل للأجور وعوائد الاستثمار وفوائد الادخار لمطابقة التضخم أو التغلب عليه – مما يؤدي إلى زيادة حقيقية في ثروات الناس.
الطريقة الرئيسية التي يحاول بها بنك إنجلترا السيطرة على التضخم هي رفع أسعار الفائدة. النظرية هي أن ارتفاع سعر الفائدة البنكي يعني أن المستهلكين والشركات هم أكثر عرضة لتوفير المال بدلا من إنفاقه، مما يؤدي إلى انخفاض التضخم.
يقلل انخفاض التضخم من فرصة حدوث المزيد من الارتفاع في سعر الفائدة الأساسي ويقلل من التوقعات بشأن كيفية ارتفاع أسعار الفائدة.
سيتخذ بنك إنجلترا قراره التالي بشأن سعر الفائدة غدًا، حيث يتوقع الخبراء أنه سيبقي سعر الفائدة عند مستواه الحالي البالغ 5.25 في المائة.
هل سينخفض التضخم أكثر؟
ويعتقد بنك إنجلترا أن التضخم سينخفض إلى هدفه البالغ 2 في المائة بين شهري أبريل ويونيو.
لكنها تتوقع بعد ذلك أن يرتفع التضخم في أواخر عام 2024، وقد يصل إلى 2.8 في المائة بحلول بداية عام 2025.
وقال مايرون جوبسون، كبير محللي التمويل الشخصي في شركة Interactive Investor: لا يزال من المتوقع أن يستمر التضخم في الاعتدال في الأشهر المقبلة.
ولكن من المهم أن نتذكر أن كل منا لديه رقم تضخم شخصي يمكن أن يكون أعلى بكثير من الرقم الرئيسي الشامل. على هذا النحو، في حين أن معدل التضخم الرئيسي يتراجع، يظل من المهم مراقبة أموالك بشدة وإجراء التعديلات إذا لزم الأمر للحفاظ على المرونة المالية.
ماذا يعني انخفاض التضخم بالنسبة للفواتير
ويعد انخفاض التضخم خبرا جيدا بالنسبة لفواتير الأسر، لأنه يظهر أن التكاليف التي يغطيها مكتب الإحصاءات الوطنية آخذة في الانخفاض.
ولكن عندما يتعلق الأمر بالفواتير، فإن انخفاض التضخم هو مجرد مقياس مفيد يظهر بشكل تقريبي أن تكلفة أشياء مثل فواتير الطاقة ومشتريات التجزئة العامة والمواد الغذائية آخذة في الانخفاض.
لا يؤثر انخفاض التضخم على هذه الفواتير بأي طريقة رئيسية، على عكس مجالات التمويل الشخصي الأخرى مثل المدخرات والرهون العقارية، حيث يكون للتضخم تأثير مباشر على سعر الفائدة الأساسي لبنك إنجلترا وبالتالي تدفع البنوك الفائدة للمدخرين.
بعض من أكبر الفواتير التي تتحملها الأسر هي فواتير الطاقة والغذاء، والخبر السار هو أن ارتفاع الأسعار في كليهما بدأ في التباطؤ.
وقال مكتب الإحصاءات الوطنية إن تضخم أسعار المواد الغذائية يبلغ الآن 5 في المائة، في حين من المقرر أن ينخفض متوسط فاتورة الطاقة من 1928 جنيهًا إسترلينيًا سنويًا إلى 1635 جنيهًا إسترلينيًا اعتبارًا من 1 أبريل.
لا تزال الأسعار ترتفع، ولكن بوتيرة أقل سرعة، وهو أمر مريح للغاية عندما تفكر في أن التضخم وصل إلى مستوى مرتفع مثير للقلق عند 11.1% في أكتوبر 2022.
وقالت أليس هاين: “من المؤكد أن تخفيف التضخم سيكون موضع ترحيب من قبل الأسر التي اضطرت مواردها المالية إلى استيعاب الارتفاعات الكبيرة في الأسعار خلال ذروة أزمة تكاليف المعيشة”.
“بالطبع، لا تزال الأسعار ترتفع، ولكن بوتيرة أقل سرعة – وهو ما يمثل راحة كبيرة عندما تفكر في أن التضخم وصل إلى مستوى مرتفع مثير للقلق عند 11.1 في المائة في أكتوبر 2022.
“الأخبار الجيدة لميزانيات الأسر هي تخفيف تضخم أسعار المستهلكين في المواد الغذائية، والذي انخفض إلى 5 في المائة في فبراير من 6.9 في المائة في يناير – وهو أمر مريح للغاية بالنظر إلى ذروته فوق علامة 19 في المائة في مارس 2023”.
أصبح الخصم الآن محور التركيز الكبير بين كبار لاعبي السوبر ماركت وهم يتنافسون للفوز بحصة أكبر في السوق، ولكن المتسوقين الراغبين في الحصول على أفضل الصفقات لا يمكنهم عادةً الاستفادة إلا إذا قاموا بالتسجيل في برنامج ولاء البقال.
ماذا يعني انخفاض التضخم بالنسبة للقروض العقارية
يعد انخفاض التضخم خبرًا جيدًا لأصحاب المنازل، حيث قد يبدأ المقرضون في خفض أسعار الفائدة.
ارتفعت أسعار الفائدة على القروض السكنية الجديدة في عام 2023 حيث رفع بنك إنجلترا سعر الفائدة الأساسي لمعالجة التضخم المرتفع.
ولكن بعد أن أوقف البنك سلسلة من زيادات أسعار الفائدة الأساسية، قد يميل المقرضون إلى أن يصبحوا أكثر قدرة على المنافسة.
مشقة السكن: يعاني العديد من أصحاب المنازل من ارتفاع معدلات الرهن العقاري
وقال ديفيد هولينجورث، المدير المساعد في L&C Mortgages: “الانخفاض المتوقع في معدل التضخم يجب أن يعني أن مقترضي الرهن العقاري يمكن أن يرتاحوا وأن أخبار اليوم لا ينبغي أن تؤدي إلى أي تقلبات كبيرة في السوق”.
“لقد ارتفعت أسعار الفائدة الثابتة مرة أخرى في الشهر الماضي بعد انخفاض أسعار الفائدة بشكل حاد في الجزء الأول من العام. ظل بنك إنجلترا متمسكًا بوعده بعدم خفض أسعار الفائدة إلا بعد السيطرة على التضخم.
“من غير المرجح أن تؤدي أرقام اليوم إلى تغيير هذا المركز، ومن المرجح أن يظل السعر الأساسي ثابتًا غدًا.
“لا يزال المقترضون الذين يقتربون من نهاية الصفقة يبحثون لحسن الحظ عن أسعار أقل بكثير مما كان متاحًا في الصيف الماضي. ويبدو أن الزيادات الأخيرة قد تراجعت وتيرتها ووصلت إلى مستوى معين، مع تراجع طفيف في بعض الصفقات حتى في بعض الأحيان.
> كم سيكلفك الرهن العقاري؟ تحقق من أفضل الأسعار
ماذا يعني انخفاض التضخم بالنسبة للمدخرات
يعد انخفاض التضخم خبرا جيدا للمدخرين، لأنه يعني أن الأموال النقدية المحتفظ بها في صفقات مدخراتهم من المرجح أن تنمو بالقيمة الحقيقية.
وأغلب صفقات الادخار الكبرى تتجاوز بالفعل مستوى التضخم الحالي البالغ 3.4 في المائة.
على سبيل المثال، يدفع أعلى سندات مدتها عام واحد، من MBNA، 5.27 في المائة سنويا، مع دفع جميع السندات الخمسة الأولى أكثر من 5 في المائة.
أفضل معدل وصول سهل للحساب هو 5.1 في المائة، من Cynergy Bank، ومرة أخرى، تفوقت أعلى خمسة معدلات وصول سهلة جميعها على 5 في المائة.
ولكن إلى متى سيستمر هذا الوضع غير مؤكد.
> تحقق من أفضل معدلات الادخار في جداول This Is Money المستقلة
وقالت أليس هاين، محللة التمويل الشخصي في شركة Bestinvest: “من ناحية، سيحقق عدد أكبر من المدخرين عائدًا حقيقيًا على مدخراتهم إذا كان لديهم سعر فائدة جيد، ولكن من ناحية أخرى، بدأت معدلات الادخار بالفعل في الانخفاض وسط توقعات بتخفيض أسعار الفائدة”. في وقت لاحق من هذا العام.
“وهذا يعني أن المدخرين بحاجة إلى مراقبة السوق عن كثب للتأكد من حصولهم على أفضل سعر ممكن للاستمتاع بعائد إيجابي على أوعية الأيام الممطرة.”
بالنسبة للمدخرين، يعتمد الكثير على ما إذا كان بنك إنجلترا سيخفض سعر الفائدة الأساسي، والذي يؤخذ في الاعتبار في الفائدة التي تدفعها معظم صفقات الادخار.
لقد أبقى البنك سعر الفائدة الأساسي مرتفعًا لخفض التضخم، ولكن قد يميل إلى إجراء تخفيضات إذا انخفض التضخم بشكل أكبر.
وقال دين بتلر، العضو المنتدب لقسم التجزئة المباشرة في ستاندرد لايف: إذا قرر بنك إنجلترا خفض أسعار الفائدة قريبًا، فمن المحتمل أن تختفي بعض صفقات مكافحة التضخم الحالية. ‘
ماذا يعني التضخم بالنسبة للأجور؟
وحتى عند نسبة 3.4 في المائة، فإن التضخم لا يزال أعلى مما ينبغي، وهذا يعني أن دخول العمال تتعرض للضغط بسبب ارتفاع تكاليف المعيشة.
إن أفضل علاج لارتفاع الفواتير هو زيادة الأجور، ولحسن الحظ فإن أحدث الأرقام تظهر أن الأجور ترتفع بشكل أسرع من التضخم.
وقال مكتب الإحصاءات الوطنية إن الأجور، باستثناء المكافآت، ارتفعت بنسبة 6.2 في المائة في الأشهر الثلاثة الأخيرة من عام 2023 مقارنة بعام 2022.
وقالت أليس هاين: “في الأخبار الجيدة الأخرى، تظل الأجور الحقيقية في المنطقة الإيجابية ومن المقرر أن تستفيد رواتب دافعي الضرائب من تخفيض إضافي قدره 2 بنس على المعدل الرئيسي للتأمين الوطني في السنة الضريبية الجديدة”.
“ومع ذلك، مع تجميد عتبات ضريبة الدخل حتى أبريل 2028 على الأقل، سيتم جر ملايين الأشخاص إلى نطاقات ضريبية أعلى مع زيادة رواتبهم.”
قد تكون بعض الروابط في هذه المقالة روابط تابعة. إذا قمت بالنقر عليها قد نحصل على عمولة صغيرة. وهذا يساعدنا في تمويل This Is Money، وإبقائه مجانيًا للاستخدام. نحن لا نكتب مقالات للترويج للمنتجات. نحن لا نسمح لأي علاقة تجارية بالتأثير على استقلالنا التحريري.