كيف تحصل على دخل المعاش التقاعدي الذي تحلم به: لقد قمنا بتحليل الأرقام الخاصة بالمعاشات التقاعدية مقابل السحب… والإجابة على أيهما أفضل قد تفاجئك

إنه السؤال الذي يجعل الجميع في حيرة من أمرهم عندما يقتربون من التقاعد: كيف يمكنك زيادة مدخرات التقاعد الخاصة بك إلى أبعد مدى؟

يتمتع معظم العمال بإمكانية الوصول غير المحدود إلى معاشاتهم التقاعدية اعتبارًا من سن 55 عامًا، ولن يتلقوا سوى القليل من المساعدة من الخبراء في اتخاذ قرارات كبيرة حول كيفية إنفاق الأموال أو استثمارها، ومكان الاحتفاظ بها، ومقدار الدخل الذي يمكنهم دفعه لأنفسهم.

قبل عشر سنوات، أعلن وزير المالية آنذاك جورج أوزبورن أن المدخرين سيحصلون على مفاتيح معاشاتهم التقاعدية، في إطار تغيير كبير يعرف باسم “حريات التقاعد”.

حتى عام 2015، عندما دخلت قواعد الحرية هذه حيز التنفيذ، كان على معظم مدخري المعاشات التقاعدية استخدام مدخراتهم التقاعدية لشراء معاش سنوي. هذا هو المكان الذي تمنح فيه الشركة مبلغًا مقطوعًا من معاشك التقاعدي مقابل دخل سنوي مضمون حتى الوفاة.

ومنذ ذلك الحين، تم منح المدخرين خيار السحب من صندوق معاشاتهم التقاعدية بدلاً من ذلك، وأخذ القدر الذي يريدونه، وفي الوقت الذي يريدونه. ولكنه توازن دقيق – أنفق أكثر من اللازم وقد تجازف بنفاد أموالك في وقت مبكر جدًا، ولكن أنفق أقل مما ينبغي فسوف تفوتك فرصة الاستمتاع بغنائم عقود من الكسب غير المشروع.

انخفض عدد الأشخاص الذين يحصلون على معاش سنوي في أعقاب حريات التقاعد ووسط انخفاض أسعار الفائدة، لكن العقود شهدت انتعاشا مؤخرا مع ارتفاع الأسعار، مع ارتفاع المبيعات بنسبة 46 في المائة العام الماضي. وهناك ما يمكن قوله عن راحة البال التي يمنحك إياها تأمين دخل مضمون.

إذًا، ما هي أفضل استراتيجية لأموالك: المعاش السنوي أم السحب؟ قامت شركة Wealth & Personal Finance بتحليل الأرقام لمعرفة ما الذي سيجعلك أغنى.

وبعد مرور عشر سنوات على إعلان “حريات التقاعد”، فإن المجموعة الأولى التي ستواجه هذا الاختيار ستكون في الستينيات والسبعينيات من عمرها اليوم. وبمساعدة الخبراء في شركة التقاعد Aon، نظرنا في مدى نجاحهم اعتمادًا على الخيار الذي اختاروه.

كان من الممكن أن يتمكن شخص يبلغ من العمر 65 عامًا وكان لديه 250 ألف جنيه إسترليني في معاشه التقاعدي في عام 2015 من الحصول على دخل سنوي قدره 14640 جنيهًا إسترلينيًا (1220 جنيهًا إسترلينيًا شهريًا) إذا استخدموا مجموعهم بالكامل لشراء معاش سنوي. ومنذ ذلك الحين، على مدى السنوات التسع الماضية، كانوا سيحصلون على دخل إجمالي قدره 108.640 جنيهًا إسترلينيًا، وفقًا لأون.

إذا كانوا قد وضعوا مبلغ 250 ألف جنيه إسترليني في حساب سحب وحصلوا على نفس الدخل السنوي البالغ 14640 جنيهًا إسترلينيًا، ويبلغون الآن 74 عامًا، فسيظل لديهم 212300 جنيه إسترليني متبقية في حسابهم اليوم. وذلك لأن أي أموال لم يتم سحبها يتم استثمارها عادةً في سوق الأوراق المالية وبالتالي تستمر في النمو كل عام.

وتفترض حسابات أون أن 40 في المائة من مدخرات التقاعد تم استثمارها في الأسهم العالمية و60 في المائة في السندات. هذا هو تكوين محفظة نموذجي لشخص متقاعد، على الرغم من أن المتقاعدين قد يختارون زيادة أو تقليل نسبة الأسهم اعتمادا على ما إذا كانوا يرغبون في تحمل مخاطر أكثر أو أقل.

إذا استمروا في سحب نفس المبلغ، بحلول الوقت الذي يصلون فيه إلى 85 عامًا (متوسط ​​العمر المتوقع للذكور الذين يبلغون من العمر 65 عامًا اليوم)، فسيظل لديهم 159.900 جنيه إسترليني متبقية في حساب السحب الخاص بهم، بناءً على أداء الاستثمار السابق. والأهم من ذلك، أنه يمكن تمرير هذه الأموال المتبقية إلى أفراد الأسرة معفاة من الضرائب كجزء من الميراث، على عكس المعاشات السنوية حيث تنتهي المدفوعات عادة عند وفاتك.

بعض المعاشات تدفع للزوج بعد وفاة صاحبها، ولكنها أكثر تكلفة. إذا توفي صاحب المعاش قبل سن 75 عاما، فلا توجد ضريبة مستحقة على الإطلاق. وبخلاف ذلك، فإن المتلقين سوف يدفعون ضريبة الدخل بمعدلهم الهامشي.

وهذا يعني أن صاحب المعاش الذي اختار السحب كان بإمكانه سحب دخل أعلى أثناء تقاعده من مبلغ 14.640 جنيهًا إسترلينيًا سنويًا الذي كان سيحصل عليه مع القسط السنوي.

كلما كان المعاش التقاعدي أكبر، كلما اتسعت الفجوة بين مبلغ الدخل الذي يمكنك الحصول عليه من خلال القسط السنوي مقابل السحب. ولكن هذا خيط رفيع، خذ الكثير وسوف تستنفد معاشك التقاعدي مبكرًا.

على سبيل المثال، إذا كان الشخص البالغ من العمر 65 عاما يحصل على 20 ألف جنيه إسترليني سنويا – أي ما يعادل 8 في المائة من معاشه التقاعدي – فسوف ينفد المال عند سن 83 عاما. ومن المحتمل أن يتركهم هذا لمدة تصل إلى عامين، حيث يمكنهم الحصول على المال. يجب أن تعتمد فقط على معاش الدولة.

لكنهم كانوا سيحصلون على دخل مشترك قدره 420 ألف جنيه إسترليني بحلول تلك المرحلة، مقابل 307.620 جنيهًا إسترلينيًا فقط مع القسط السنوي. يدفع معاش الدولة الجديد الكامل حاليًا 10600 جنيه إسترليني سنويًا وسيرتفع إلى 11500 جنيه إسترليني في 8 أبريل 2024.

في حين يبدو أن الانسحاب هو الإستراتيجية الفائزة، إلا أن هناك بعض العوامل المهمة التي يجب مراعاتها قبل الغوص فيها.

يقول ستيفن لي، من شركة Aon: “بعد فوات الأوان، من السهل القول إن استخدام السحب المرن مع تخصيص استثمار مرتفع النمو بشكل معقول يبدو أنه كان خيارًا أفضل للعديد من الأشخاص الذين كانوا يصلون إلى مدخرات معاشاتهم التقاعدية في عام 2015. لكن هذا لا يحكي القصة بأكملها.

“في حين أن السحب هناك احتمال لتحقيق نتيجة أفضل، على عكس المعاش السنوي، لا توجد ضمانات عما سيحدث لأموالك في المستقبل.”

من خلال ترك صندوق التقاعد الخاص بك مستثمرًا، قد تكون أموالك معرضة للخطر في حالة حدوث انهيار كبير في سوق الأسهم. ومع ذلك، مع المعاش السنوي سوف تحصل دائمًا على نفس الدخل، حتى في حالة حدوث اضطرابات اقتصادية.

سوف يلعب متوسط ​​​​العمر المتوقع أيضًا دورًا كبيرًا. من المستحيل معرفة المدة التي ستعيشها، ولكن إذا كنت تتمتع بصحة جيدة وتستمر في العيش بشكل جيد حتى التسعينيات من عمرك، فهناك احتمال أكبر لنفاد أموالك من خلال حساب السحب. في حين أن المعاش سوف يغطيك حتى نهاية أيامك – بغض النظر عن مدى بعد ذلك.

ارتفعت معدلات المعاشات التقاعدية تماشيا مع ارتفاع أسعار الفائدة على مدى العامين الماضيين، بعد أن أمضت وقتا طويلا عند مستويات متدنية للغاية.

لعدة سنوات، ظلت المعاشات التقاعدية منخفضة للغاية لدرجة أنه من غير المرجح أن يتمكن معظم المشترين من استرداد استثماراتهم الأولية.

وهذا يعني أن أموالك ستشتري لك دخلاً مضمونًا أكبر بكثير اليوم. لكن القفزة الهائلة التي حققوها في الأشهر الـ 12 الماضية كانت مثيرة للإعجاب بشكل خاص.

الشخص الذي يحاول تحقيق أسلوب حياة معتدل في التقاعد بدخل قدره 26.700 جنيه إسترليني سنويًا سيحتاج إلى 643.000 جنيه إسترليني في مارس 2023، وفقًا لحسابات مدير الثروات RBC Brewin Dolphin.

ومع ذلك، سيحتاجون اليوم إلى 475.800 جنيه إسترليني فقط لشراء نفس الدخل السنوي، أي أقل بمقدار 167.200 جنيه إسترليني عن العام الماضي.

تقول كارلا موريس، مديرة الثروات في RBC Brewin Dolphin، إن المعاشات السنوية “تبدو جذابة في الوقت الحالي”. وتضيف: “المعاشات التقاعدية توفر اليقين – وقد يكون ذلك مطمئنًا بشكل خاص إذا كنت قلقًا بشأن التقلبات الأخيرة في سوق الأسهم”.

يمكن لأي شخص لديه معاش تقاعدي قدره 250 ألف جنيه إسترليني اليوم شراء دخل قدره 15193 جنيهًا إسترلينيًا سنويًا. وهذا يزيد بمقدار 553 جنيهًا إسترلينيًا كل عام عما كان يمكن أن يحصل عليه شخص ما في عام 2015، ولكنه ليس أعلى بكثير.

وعلى الرغم من أنها أكثر جاذبية اليوم، فمن غير المرجح أن تكون كافية للتغلب على استراتيجية السحب.

وتضيف السيدة موريس: “المعاشات التقاعدية غير مرنة – لا يمكنك تغيير رأيك بمجرد شراء المعاش السنوي، ولا يمكنك تغيير دخلك ليعكس أي تغييرات في ظروفك”.

القرارات الكبيرة: قد يكون اختيار خيار المعاش التقاعدي المناسب أمرًا صعبًا – لذلك قمنا بتقطير الخيارات المتاحة أمامك

فهل يجب عليك أن تنفق على الحماية من التضخم؟ معظم المعاشات المباعة هي “مستوى”، مما يعني أنها تدفع نفس المبلغ الثابت من الدخل لبقية أيامك دون زيادة مع ارتفاع أسعار المستهلك.

وهذا يتركك عرضة للتأثير الضار للتضخم، مع القليل من الوسائل لحماية قدرتك الشرائية.

يمكنك شراء المعاشات السنوية “المتصاعدة” أو “المرتبطة بالمؤشر”، والتي ترتفع كل عام بمبلغ ثابت أو بما يتماشى مع أسعار المستهلك.

ومع ذلك، فإن هذه الأمور لا تحظى بشعبية لأن مبلغ الدخل الذي تتلقاه في بداية البوليصة سيكون أقل بكثير من مستوى المعاش السنوي. وكان التحفظ على هذه العقود قد أثبت صحته على مدى السنوات العشر الماضية.

وفقا لآون، فإن الشخص البالغ من العمر 65 عاما والذي يحصل على معاش تقاعدي قدره 250 ألف جنيه استرليني ويحصل على راتب سنوي مرتبط بالتضخم في عام 2015 كان سيحصل على دخل يبدأ من 9420 جنيها إسترلينيا (مقابل 14640 جنيها إسترلينيا للمعاش السنوي).

كان من الممكن أن يرتفع هذا الدخل إلى 13.700 جنيه إسترليني اليوم، مما يعني أن أولئك الذين لديهم هذه السياسات سيظلون ينتظرون اللحاق بدخل مستوى المعاش السنوي. وحتى عندما ينخفض ​​مستوى الدخل، فقد يستغرق الأمر سنوات لاسترداد الأموال التي فاتتهم على مر السنين.

والنبأ السار بالنسبة لأولئك الذين ما زالوا على الحياد هو أن هناك خيارا ثالثا، وهو ما يعني أن المناقشة حول المعاشات التقاعدية مقابل السحب ليست بالأبيض والأسود كما قد يبدو.

ليس عليك استخدام مجموع معاش التقاعد الخاص بك لشراء معاش سنوي. يمكنك استخدام جزء من معاشك التقاعدي لشراء دخل مضمون لزيادة معاش الدولة الخاص بك وتغطية تكاليف أساسياتك اليومية.

يمنحك هذا راحة البال بأن جميع نفقاتك الأساسية سيتم تغطيتها طوال حياتك.

يمكن ترك الباقي في وعاء السحب، والذي يمكنك بعد ذلك غمسه عندما تحتاج إلى أي أموال إضافية.

يمنحك هذا المرونة التي تمكنك من الحصول على مبالغ مقطوعة إذا كنت ترغب في قضاء عطلة تحت أشعة الشمس أو تقديم هدايا عيد ميلاد لأحبائك أو إذا وجدت نفسك في حاجة إلى سيارة جديدة.