ارتفعت الأسهم مع تزايد ثقة المستثمرين في تخفيضات بنك الاحتياطي الفيدرالي

لندن 1 ديسمبر (رويترز) – استقرت الأسهم العالمية يوم الجمعة، بعد أن أغلقت أفضل شهر لها في ثلاث سنوات في اليوم السابق، حيث أدت ثقة المستثمرين في انخفاض أسعار الفائدة العام المقبل إلى جذب الأموال إلى الأسهم والعملات المشفرة والذهب على حساب الذهب. الدولار.

تم تداول مؤشر MSCI العالمي (.MIWD00000PUS) بشكل ثابت خلال اليوم، حيث تم تعويض المكاسب في أوروبا من خلال الخسائر الليلية في آسيا.

وارتفعت الأسهم الأوروبية (.STOXX) 0.5%، بعد أن سجلت أكبر مكسب شهري لها منذ يناير/كانون الثاني، إذ ارتفعت 6.5% في نوفمبر/تشرين الثاني، بفضل تسارع التوقعات بأن يبدأ البنك المركزي الأوروبي في خفض أسعار الفائدة في أوائل أبريل/نيسان.

وقال رودريجو: “شعورنا هو أن الكثير من الأخبار الجيدة موجودة بالفعل في السعر. ومن المحتمل أن يكون هناك القليل من عمليات جني الأرباح وإعادة التوازن في نهاية الشهر، مما يحجب الرسائل التي نتلقاها عادة من حركة السعر”. كاتريل، أحد كبار استراتيجيي العملات الأجنبية في بنك أستراليا الوطني.

سجل مؤشر MSCI أقوى مكاسب شهرية له منذ نوفمبر 2020 الشهر الماضي، في حين تجاوز الذهب 2000 دولار للأوقية للمرة الأولى منذ مايو، وترتفع عملة البيتكوين الآن إلى أعلى مستوياتها في 18 شهرًا.

ومما زاد من الشعور بالارتياح إزاء تراجع التضخم أخيرا، انخفاض أسعار النفط بما يزيد عن 2% بين عشية وضحاها، بعد أن جاءت تخفيضات الإنتاج المنسقة من جانب أكبر المصدرين في العالم أقل من توقعات السوق.

ولم تظهر أسعار النفط الخام أي رد فعل على إعلان الجيش الإسرائيلي أنه استأنف القتال ضد حماس في قطاع غزة، بعد هدنة استمرت سبعة أيام، مما يزيد من احتمال تجدد العنف في الشرق الأوسط.

وتراجعت العقود الآجلة لخام برنت 0.1 بالمئة إلى 80.76 دولارا للبرميل، بينما لم تتغير العقود الآجلة الأمريكية كثيرا عند 75.92 دولارا.

لعبت البيانات الاقتصادية من آسيا دورًا في موضوع تباطؤ النمو، حيث أظهرت المسوحات الإقليمية لنشاط المصانع ضعفًا في اليابان وكوريا الجنوبية وأرقام متباينة من الصين.

وتراجعت العقود الآجلة لمؤشر ستاندرد آند بورز 500 بنسبة 0.2%، وانخفضت العقود الآجلة لمؤشر ناسداك بنسبة 0.3%، مما يشير إلى افتتاح ضعيف في وول ستريت في وقت لاحق.

اهدأ

وأظهرت بيانات يوم الخميس أن التضخم في الولايات المتحدة وأوروبا يتراجع. وعززت الأرقام الحميدة بشأن التضخم في الولايات المتحدة توقعات السوق بنحو 115 نقطة أساس في تخفيضات أسعار الفائدة من قبل بنك الاحتياطي الفيدرالي العام المقبل، مع تحديد الخطوة الأولى بالكامل لشهر مايو.

وجاء التضخم في منطقة اليورو أقل بكثير من التوقعات، مما أدى إلى تراجع اليورو ودفع الأسواق إلى توقع تخفيضات في أسعار الفائدة بنحو 120 نقطة أساس العام المقبل من البنك المركزي الأوروبي، ربما في أوائل أبريل.

ويتوقع بنك جولدمان ساكس الآن أن يقوم البنك المركزي الأوروبي بخفض سعر الفائدة لأول مرة في الربع الثاني من عام 2024، مقارنة بتوقعات سابقة للخفض في الربع الثالث.

يشارك جيروم باول في المناقشة في وقت لاحق من اليوم وسيكون المتداولون حريصين على التعرف على كيفية رؤية رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي للتحول الأخير في توقعات أسعار الفائدة نحو سلسلة من التخفيضات المستمرة.

“أعتقد أنه سيكون حذرًا بشأن زيادة هذه التوقعات بشكل أكبر، خاصة وأن التضخم لا يزال يسير على المسار الصحيح، وهو هادئ، لكنه لا يزال أعلى من هدفهم. سيكون من غير المرجح أن نسمع لهجة متشائمة من باول،” استراتيجي سيتي إندكس. قالت فيونا سينكوتا.

ألمح محافظ بنك الاحتياطي الفيدرالي كريستوفر والر، الذي يُنظر إليه على نطاق واسع على أنه صانع سياسة أكثر تشددًا، هذا الأسبوع إلى انخفاض أسعار الفائدة في الأشهر المقبلة إذا استمر التضخم في التراجع.

واستقر مؤشر الدولار، متخليًا عن بعض مكاسب اليوم السابق البالغة 0.6%. وانخفض الدولار 3% في نوفمبر، وهو أكبر انخفاض شهري له خلال عام.

وانخفض اليورو 0.2 بالمئة، في حين ارتفع الجنيه الاسترليني 0.2 بالمئة إلى 1.2662 دولار، مدعوما بتوقعات بأن بنك إنجلترا سيستغرق وقتا أطول من بنك الاحتياطي الفيدرالي أو البنك المركزي الأوروبي في خفض أسعار الفائدة.

ارتفعت أسعار سندات الخزانة الأمريكية، بعد أقوى أداء شهري لها منذ عام 2011. وانخفض العائد على سندات الخزانة لأجل 10 سنوات بمقدار نقطة أساس واحدة إلى 4.34%، في حين انخفض العائد على سنتين بمقدار نقطتين أساسيتين إلى 4.695%.

وارتفع الذهب 0.4 بالمئة إلى 2045 دولارا للأوقية. وقد قفز السعر فوق 2000 دولار مع تخلص المستثمرين من حيازاتهم من الدولارات وانخفاض عوائد السندات الأمريكية، وهما عاملان يجعلان امتلاك الذهب أكثر جاذبية.

معاييرنا: مبادئ الثقة في طومسون رويترز.