وصلت معدلات الرهن العقاري الثابتة لمدة عامين إلى أعلى مستوى لها في 15 عامًا ، حيث تجاوزت المستوى الذي تم الوصول إليه في ذروة تداعيات الميزانية المصغرة في أكتوبر من العام الماضي.
يبلغ متوسط المعدل الثابت الحالي لمدة عامين الآن 6.66 في المائة ، وفقًا لـ Moneyfacts.
في 20 أكتوبر من العام الماضي ، بلغ المتوسط ذروته عند 6.65 في المائة. في الوقت نفسه ، بلغ معدل الخمس سنوات ذروته عند 6.51 في المائة ، قبل أن يبدأ كلاهما في الانخفاض في اليوم التالي.
قبل الميزانية المصغرة ، كانت آخر مرة كانت فيها المعدلات مرتفعة للغاية في أغسطس 2008.
يمكن للمقترضين الذين يحصلون على معدل فائدة ثابت لمدة خمس سنوات اليوم أن يتوقعوا دفع متوسط سعر فائدة يبلغ 6.17 في المائة ، ولا يزال أقل من المستوى الذي شهدناه في أكتوبر.
> اطلع على أفضل معدلات الرهن العقاري التي يمكنك الحصول عليها باستخدام أداة المقارنة الخاصة بنا
صعودًا وأعلى: ارتفع متوسط معدلات الرهن العقاري الآن فوق ذروته السابقة بعد الميزانية المصغرة الكارثية لليز تروس
أدى ارتفاع معدلات التضخم ، إلى جانب أسواق العمل القوية ، إلى استمرار بنك إنجلترا في رفع سعر الفائدة الأساسي ، الأمر الذي أدى بدوره إلى ارتفاع تكلفة الاقتراض.
كان من المأمول أن يكون ارتفاع يونيو هو الأخير في هذه الدورة حيث تستمر أسعار الفائدة المتزايدة في الضغط على المقترضين ، لكن من المتوقع الآن أن يقوم البنك برفع سعره من أجل معالجة التضخم.
ويتوقع السوق الآن أن يصل المعدل الأساسي إلى 6.5 في المائة ، وهو ما من المحتمل أن يرسل بعض معدلات الرهن العقاري إلى ما يزيد عن 7 في المائة.
ولكن في الأشهر القليلة الأولى من هذا العام ، كانت المعدلات تتراجع. نلقي نظرة على ما حدث ومتى قد تبدأ معدلات الرهن العقاري في الانخفاض مرة أخرى.
لماذا ترتفع معدلات الرهن العقاري؟
ارتفعت أسعار الفائدة بشكل كبير في الخريف الماضي في أعقاب الميزانية المصغرة الكارثية لرئيسة الوزراء آنذاك ليز تروس حيث تفاعلت أسواق الإقراض مع قائمة التخفيضات الضريبية غير الممولة. لكنهم انخفضوا بعد ذلك في النصف الأول من عام 2023 ، حيث عكس المستشار الجديد ورئيس الوزراء غالبية الإعلانات.
ومع ذلك ، لا يزال الاقتصاد يعاني من ارتفاع معدلات التضخم وتفاقم بسبب أرقام العمالة والأجور القوية التي أجبرت بنك إنجلترا على زيادة الفائدة.
في 22 حزيران (يونيو) ، صوتت لجنة السياسة النقدية بالبنك على زيادة سعر الفائدة الأساسي بنسبة 0.5 في المائة إلى 5 في المائة – وهي الزيادة الثالثة عشرة على التوالي. ومن المتوقع الآن أن تستمر في زيادة المعدل حتى نهاية هذا العام حيث تكافح للوصول إلى هدفها المتمثل في التضخم بنسبة 2 في المائة.
يحتاج حوالي 1.4 مليون من حاملي الرهن العقاري ذي السعر الثابت إلى إعادة الرهن هذا العام وسيواجهون صدمة الرهن العقاري عندما يشتركون في معدلات أعلى بكثير من قرضهم الحالي.
يؤدي ارتفاع تكلفة الاقتراض إلى زيادة الضغط على الأسر.
على مدار الأسبوع الماضي ، قام المقرضون الرئيسيون ، بما في ذلك Natwest و Barclays و Virgin Money ، بوضع أسعار على منتجات الرهن العقاري في الوقت الذي يكافحون فيه لإبقائها متماشية مع معدلات المقايضة.
تلعب مقايضات سونيا (اختصار لنوع من المنتجات المالية تسمى أسعار مقايضة الفائدة) دورًا كبيرًا في تسعير الرهن العقاري.
عند تحديد معدلات الرهون العقارية ذات السعر الثابت ، تستخدم البنوك معدلات مقايضة تساوي مدة القرض الذي تقدمه – مثل سنتين أو خمس سنوات – لتحديد تكلفة التمويل. سيضيفون أيضًا هامشهم.
تعتبر معدلات المقايضة ذات نظرة مستقبلية ، مما يعكس المكان الذي يتوقع السوق أن يكون فيه السعر أكثر من تلك الفترة ، لذا ساعد البنوك على ضمان عدم خسارة الأموال إذا ارتفعت الأسعار.
ويقترب معدل المقايضة لمدة عامين حاليًا من 6 في المائة ومعدل الخمس سنوات 5.2 في المائة.
متى ستبدأ الأسعار في الانخفاض؟
التوقعات الحالية لوقت انخفاض المعدلات غير مؤكدة. بينما تأمل الحكومة وبنك إنجلترا أن ينخفض التضخم في النصف الثاني من عام 2023 ، لا توجد ضمانات.
علاوة على ذلك ، يتوقع السوق حاليًا أن يستمر المعدل الأساسي في الزيادة في العام المقبل.
استقالت ليز تروس من منصبها كرئيسة للوزراء حيث ردت أسواق الإقراض بعنف على ميزانيتها المصغرة للتخفيضات الضريبية غير الممولة ، مما تسبب في ارتفاع تكلفة الاقتراض
قال إليوت كولي ، مدير سمسار الرهن العقاري Switch Mortgage Finance ، لسوء الحظ ، في ظل التوقعات الحالية ، لم تصل المعدلات إلى ذروتها. الأسعار الثابتة لمدة خمس سنوات كانت ولا تزال أرخص من الإصلاحات لمدة عامين ، وقد قرر بعض العملاء الإصلاح لفترة أطول بسبب التوقعات غير المؤكدة.
لا تزال هناك أسعار ثابتة لمدة 5 سنوات أقل من 6 في المائة ويجب أن يتذكر العملاء أن هذا معدل متوسط.
لا تزال التوقعات الحالية تظهر أن المعدلات يجب أن تنخفض بحلول نهاية عام 2024 ، وإن لم يكن ذلك إلى المستويات المنخفضة التي شوهدت في الماضي. لذلك نرى المزيد من العملاء يختارون فترة سنتين ثابتة على أمل أن تكون المعدلات أقل عندما يتعلق الأمر بالتجديد التالي.
وأضاف روب جيل ، العضو المنتدب في Altura Mortgage Finance ، “إننا نشهد ارتفاعًا لا هوادة فيه في معدلات الرهن العقاري ، مدفوعًا بالارتفاعات الحادة في عوائد السندات ومعدلات المقايضة ومعدلات أسواق المال الأخرى في كل شيء مقوم بالجنيه الإسترليني تقريبًا.
يبدو الأمر أشبه بضغوط السوق ، ويشير المنطق إلى أنه يجب أن ينتهي في نهاية المطاف ، وغالبًا ما تنتهي مثل هذه الضغوط بانهيار. من المؤكد أن الأمر لا يبدو كذلك بالنسبة للمقرضين والوسطاء والمقترضين الذين يواجهون جميعًا مسيرة صعودية في السوق.
قد تكون بعض الروابط في هذه المقالة روابط تابعة. إذا نقرت عليها ، فقد نربح عمولة صغيرة. يساعدنا ذلك في تمويل This Is Money ، وجعله مجانيًا للاستخدام. نحن لا نكتب مقالات للترويج للمنتجات. لا نسمح لأي علاقة تجارية بالتأثير على استقلالنا التحريري.