أطلق المستثمرون الغاضبون رد فعل عنيفًا على زيادة رسوم هارجريفز لانسداون – ويغادرون بأعداد كبيرة.
تعمل أكبر منصة استثمارية في البلاد على استنزاف المستثمرين لصالح المنافسين نتيجة لتجديد الرسوم. ستؤدي التغييرات إلى ارتفاع الرسوم لما لا يقل عن 400000 عميل.
على الرغم من أنه لا يمكن قياس عدد العملاء الذين قفزوا من السفينة، إلا أن المنصات المنافسة تقول إنها شهدت زيادة في التحويلات الداخلية من هارجريفز منذ الإعلان عن تغييرات الأسعار قبل أقل من أسبوعين.
يقول بعض المنافسين إن عملاء هارجريفز يمثلون الآن 45 في المائة من التحويلات، مقارنة بما يتراوح بين 10 و15 في المائة عادة.
تقول Interactive Investor إنها شهدت “زيادة بنسبة 200 في المائة تقريبًا” في التحويلات الداخلية من المنصة رقم واحد، والتي تضم مزيجًا من المعاشات التقاعدية الشخصية المستثمرة ذاتيًا (Sipps) والأسهم والأسهم وحسابات الاستثمار.
ومع ذلك، فقد رفضت تحديد حجم التحويلات بخلاف القول “إننا نشهد تدفقًا كبيرًا وأعدادًا كبيرة”.
الرسوم: تقدم هارجريفز رسومًا جديدة بقيمة 1.95 جنيهًا إسترلينيًا لشراء أو بيع صناديق الاستثمار عبر الإنترنت – ما لم يتم شراء الأموال عبر خطة ادخار عادية
وبينما رفضت AJ Bell أيضًا الكشف عن بيانات محددة، يقول المتحدث باسمها تشارلي موسون إنها شهدت زيادة في عدد العملاء الذين يتحولون إلى منصتها، “مستفيدين من أسعارها التنافسية للغاية ومنتجاتها البسيطة والخدمة الممتازة”.
أفادت منصة تداول الأسهم IG عن “زيادة” في طلبات التحويل من عملاء Hargreaves – بعدد يعادل 94 في المائة من تلك الطلبات التي تم تلقيها طوال العام الماضي بأكمله.
تلقت Money Mail أيضًا طوفانًا من رسائل البريد الإلكتروني من عملاء Hargreaves الساخطين، تخبرنا أنهم ينقلون أصولهم إلى المنافسين.
ومن المثير للاهتمام أن المنصة اتصلت ببعض العملاء للسؤال عن رد فعلهم على الرسوم الجديدة. يشير هذا إلى أن هارجريفز على علم بمعارضة التغييرات.
عندما تم الإعلان عنها في أواخر الشهر الماضي، تم وصف مزيج التغيرات في الأسعار بأنه “يوفر لعدد أكبر من العملاء قيمة أفضل مقابل المال”.
يركلون في بداية شهر مارس. مع ذلك، في حين قال هارجريفز إن نصف عملائه البالغ عددهم مليوني عميل سيستفيدون من الرسوم المنخفضة، فإن 20 في المائة منهم سيدفعون المزيد.
ويرجع ذلك جزئيًا إلى رسم جديد قدره 1.95 جنيهًا إسترلينيًا لشراء أو بيع صناديق الاستثمار عبر الإنترنت – ما لم يتم شراء الأموال عبر خطة ادخار عادية. وهذا ينطبق على أسهمها وأسهمها Isa، وحساب الاستثمار، وJunior Sipp، وSipp.
وينبع أيضًا من الحد الأقصى لرسوم الحساب السنوية التي يتم فرضها على حيازة الأسهم (بما في ذلك صناديق الاستثمار والصناديق المتداولة في البورصة والسندات) في الأسهم والأسهم.
وترتفع هذه الرسوم السنوية من 45 جنيهًا إسترلينيًا إلى 150 جنيهًا إسترلينيًا، على الرغم من انخفاض معدل الرسوم من 0.45 إلى 0.35 في المائة كما هو الحال بالنسبة لحيازات الصناديق التي تقل عن 250 ألف جنيه إسترليني.
الحد الأقصى الجديد لرسوم الحساب السنوية للأموال هو 3750 جنيهًا إسترلينيًا، ويتم تطبيقه بمجرد أن تتجاوز الممتلكات 2 مليون جنيه إسترليني.
يتم فرض رسوم على الحساب بنسبة 0.35% لأول مرة على الأسهم المحتفظ بها في حساب الاستثمار العام، بحد أقصى سنوي قدره 150 جنيهًا إسترلينيًا. الرسوم الجديدة على حيازات الصناديق هي نفسها بالنسبة للأسهم وأسهم عيسى.
استنادًا إلى هؤلاء العملاء الذين اتصلوا بـ Money Mail في الأيام الأخيرة، تتمحور أكبر التظلمات حول الحد الأعلى الجديد لرسوم الحساب مقابل الاحتفاظ بالأسهم – وإدخال رسوم الاحتفاظ بالأسهم في حساب الاستثمار.
Hikes: من المقرر أن ترتفع رسوم الحساب السنوي لهارجريفز من 45 جنيهًا إسترلينيًا إلى 150 جنيهًا إسترلينيًا، على الرغم من انخفاض المعدل من 0.45 إلى 0.35٪ كما هو الحال بالنسبة لحيازات الأموال التي تقل عن 250 ألف جنيه إسترليني
ومن بين أولئك غير السعداء إيان فريزر، من بالقرب من جلاستونبري في سومرست.
يقوم منسق الموردين المتقاعد البالغ من العمر 68 عامًا لشركة تصنيع طائرات الهليكوبتر المحلية AgustaWestland حاليًا بنقل حسابه الاستثماري وIsa إلى AJ Bell بعد أن أخبره هارجريفز أنه سيتعين عليه دفع “ما يقرب من 14 جنيهًا إسترلينيًا إضافيًا كل شهر لتغييرات الحساب”.
يقول إيان المتزوج من إيلين: “إنه أمر لا يحتاج إلى تفكير بالنسبة لي”. سيكون الحد الأقصى لرسوم Hargreaves السنوية على الأسهم المحتفظ بها داخل حساب Isa أو حساب الاستثمار هو 150 جنيهًا إسترلينيًا، مقارنة بـ 42 جنيهًا إسترلينيًا لشركة AJ Bell.
“إن أموالي مع هارجريفز هي جزء أساسي من مستودع أسلحة تقاعدي وأنا أرفض أن تتعرض لرسوم أعلى.”
إنه نفس الشيء بالنسبة لأدريان وديبرا فولكنر، من ويكفيلد في غرب يوركشاير. ويمتلك الزوجان المتقاعدان، وكلاهما يبلغان من العمر 65 عامًا، أسهمًا وأسهمًا في إيساس مع هارجريفز.
واعتبارًا من الشهر المقبل، ستقفز رسوم الحساب السنوي الفردي من 45 جنيهًا إسترلينيًا إلى 150 جنيهًا إسترلينيًا. يتم استثمار كل من ISAs عبر مجموعة من صناديق الاستثمار مع توزيعات الأرباح المدفوعة (معفاة من الضرائب) لتعزيز دخل التقاعد.
يقول أدريان، مندوب مبيعات سابق لشركة أدوية: “لم تكن لدينا مشكلة مع هارجريفز على الإطلاق”. “لقد أوصيت بهم في الماضي للعائلة والأصدقاء. ولكن هذا الارتفاع في الأسعار هو خطوة بعيدة جدا.
في البداية، تقوم ديبرا، الممرضة المتقاعدة، بنقل عيسى عبر AJ Bell مما سيؤدي إلى فرض رسوم حسابية سنوية بحد أقصى 42 جنيهًا إسترلينيًا. سوف يفكر أدريان بعد ذلك فيما إذا كان سيتبعه أم لا.
يقول: “أحد مخاوفي هو أن نقوم كلانا بنقل Isa الخاص بنا إلى AJ Bell، فقط لكي يحذوا حذو هارجريفز ويزيدوا الحد الأقصى لرسومهم.”
دفاعًا عن شركة AJ Bell، فقد خفضت الاتهامات في عامي 2022 و2024، والتزمت بتخفيضها باستمرار كجزء من استراتيجيتها طويلة المدى.
ومن بين المحركين الآخرين بوب ويليامز، مدير أبحاث السوق المتقاعد لشركة مارس، البالغ من العمر 77 عامًا، من وندسور في بيركشاير.
وقد أخبره هارجريفز أن الرسوم الشهرية على حساب الاستثمار الذي يستخدمه للاحتفاظ بعدد من الأسهم الأوروبية والأمريكية سترتفع بمقدار 13 جنيهًا إسترلينيًا اعتبارًا من بداية الشهر المقبل. ونتيجة لذلك، فإنه سوف يقوم بنقل الأسهم إلى باركليز حيث لديه حساب استثماري.
يقول: “إن الزيادات في أسعار هارجريفز مزعجة، لكنها تعطيني العذر المثالي للاحتفاظ بجميع استثماراتي في مكان واحد، وهو أمر كنت أخطط للقيام به منذ فترة، ولكنني لم أتمكن من القيام به مطلقًا”.
ملقاة: هارجريفز تستنزف المستثمرين لصالح المنافسين نتيجة لتجديد رسومها
تعتقد هولي ماكاي، الرئيس التنفيذي لموقع مقارنة المنصات Boring Money، أن التغييرات في الرسوم التي أجراها Hargreaves هي “خطوة إيجابية” بالنسبة لمعظم العملاء، وخاصة أولئك الذين لديهم حسابات أصغر، وأولئك الذين يحتفظون بالأموال، والذين لا يتداولون كثيرًا.
ومع ذلك، فهي تؤكد أن “المستثمرين الأكبر سنًا والأكثر ثراءً وذكاءً الذين وصلوا إلى الحد الأقصى من حساباتهم الاستثمارية واستخدموا حساب هارجريفز الاستثماري للاحتفاظ بالأسهم سينتهي بهم الأمر إلى دفع المزيد”.
على سبيل المثال، تقول Boring Money أن الشخص الذي استثمر 100 ألف جنيه إسترليني في مزيج من الأموال والأسهم في Hargreaves Isa، سيدفع 360.60 جنيهًا إسترلينيًا سنويًا اعتبارًا من الشهر المقبل مقابل 317.80 جنيهًا إسترلينيًا الآن.
يعتمد ذلك على أربع عمليات تداول سنوية للصناديق وأربع معاملات أسهم واستثمار شهري منتظم. تشمل الخيارات الأرخص Freetrade (صفر)، وHalifax (112 جنيهًا إسترلينيًا)، وInteractive (179.88 جنيهًا إسترلينيًا)، وAJ Bell (211 جنيهًا إسترلينيًا). والأكثر تكلفة هي Bestinvest (التي اشترتها NatWest) و Aviva.
بالنسبة لمحفظة الأسهم بقيمة 100 ألف جنيه استرليني المحتفظ بها خارج حساب عيسى في حساب استثماري، فإن الرسوم السنوية الجديدة اعتبارًا من الشهر المقبل ستكون 177.80 جنيهًا إسترلينيًا، مقارنة بـ 47.80 جنيهًا إسترلينيًا الآن. وهذا يفترض أربع عمليات تداول أسهم في السنة.
تشمل الخيارات الأرخص Freetrade وIG وTrading212 (جميعها صفر) بينما تبلغ الرسوم المعادلة التي تفرضها AJ Bell وFidelity 62 جنيهًا إسترلينيًا و30 جنيهًا إسترلينيًا على التوالي.
في المقابل، تقول Boring Money إن الشخص الذي لديه 20 ألف جنيه إسترليني في مزيج من الأموال والأسهم في Hargreaves Isa سيشهد انخفاض إجمالي الرسوم السنوية الشهر المقبل من 113.90 جنيهًا إسترلينيًا إلى 87.80 جنيهًا إسترلينيًا.
يفترض هذا أن المستثمر يقوم بتنفيذ صندوقين وتداولين للأسهم في كلا العامين.
الرسوم الجديدة أرخص من تلك المفروضة على Bestinvest وFidelity ولكنها لا تزال أكثر تكلفة من AJ Bell وInteractive.
بالأمس، قال هارجريفز إنه غير قادر على تقديم بيانات “دقيقة”، لكنه اعترف بأن نسبة طلبات “التحويل” للحسابات الاستثمارية كانت ضعف المتوسط لعام 2025.
وأضاف سايمون بيلشام، كبير مسؤولي العملاء: “يمثل نموذج التسعير المحدث لدينا استثمارًا بعشرات الملايين من الجنيهات الاسترلينية مما سيؤدي إلى تحسن حال ثمانية من كل 10 عملاء أو دفع نفس المبلغ كما هو الحال اليوم.
“يخبرنا عملاؤنا أنهم يثقون بنا ويقدروننا بسبب خبرتنا العميقة وخدماتنا ومجموعة لا مثيل لها من المنتجات المبتكرة.”