لقد اتخذت الثقة في الأسواق الأمريكية ضربة حادة بعد سنوات من المكاسب المذهلة ، حيث تثير حروب الرئيس دونالد ترامب مخاوف من الركود عبر المحيط الأطلسي.
ينصح الخبراء المستثمرون عادةً الناس بركوب الصدمات الاقتصادية وتصحيحات السوق ، وتجنب إعادة تجديد المحافظ استجابة للأحداث الجارية.
ومع ذلك ، فقد قالوا أيضًا لبعض الوقت إن سلسلة الفوز في الولايات المتحدة جعلت العديد من المستثمرين يتعرضون بشدة لأسواقها.
يستثمر الأشخاص فقط في صندوق تتبع عالمي أكثر من ثلثي أموالهم المربوطة في الولايات المتحدة ، وسيعقد الكثير من ذلك في أسهمها التقنية الأكثر هيمنة.
ما يسمى بـ “سبعة رائعة” من Alphabet و Amazon و Apple و Meta و Microsoft و Nvidia و Tesla قد تأثرت حتى الآن هذا العام.
سبق أن أوضحنا كيفية تنظيف محفظة الاستثمار الخاصة بك ، بما في ذلك إعادة التوازن بعيدًا عن الأسواق والصناعات التي كانت أداءً جيدًا وتستغرق الآن نسبة مئوية كبيرة من ممتلكاتك.
هنا نلقي نظرة على كيفية تنوعك بعيدًا عن الولايات المتحدة ، لضمان عدم التأثير على أداء استثماراتك في وقت من الاضطرابات الجيوسياسية وإعادة تنظيمها.
جيسون هولاندز: تحولت الثرثرة إلى نقاش حول “ركود ترامب” المحتمل للاقتصاد الأمريكي في وقت لاحق من هذا العام
تحركات السوق الأمريكية تؤكد أهمية محفظة تنطق جيدًا
شهدت الأسهم الأمريكية بعض أسابيع “Torrid” ، مع دماء على السجادة لـ The Magnificent Seven ، حيث بلغت أعلى مستوياتها في السوق في منتصف فبراير ، وفقًا لما ذكره المدير الإداري BestInvest جيسون هولاندز.
لقد اتخذ المستثمرون نظرة قاتمة على عدم اليقين في السياسة التجارية الأمريكية بموجب إدارة ترامب وبعض التقييمات المفرطة في أسهم التقنية الضخمة في الولايات المتحدة.
“في مركز العاصفة كان تسلا ، حيث تواجه الشركة قضايا خصوصيات مع المقاطعات والمظاهرات نتيجة لغزوات إيلون موسك البارزة في السياسة في جميع أنحاء العالم.”
تشير هولاندز إلى أن الأسواق الأمريكية كانت بالفعل في منطقة “تصحيح” رسمية ، وهذا يعني انخفاض بنسبة 10 في المائة أو أكثر من الذروة ، كما يشير هولاندز.
لقد انفجرت هذه التحركات الحديث المتحمس من قبل المستثمرين منذ بضعة أشهر فقط حول سوق الأسهم الأمريكي “الاستثنائية”. بدلاً من ذلك ، تحولت الثرثرة إلى نقاش حول “ركود ترامب” المحتمل للاقتصاد الأمريكي في وقت لاحق من هذا العام. “
لكنه يقول إنه على الرغم من أن مقاربة ترامب الخاطئة تجاه التعريفة الجمركية ورفع التحالفات تسبب اضطرابًا كبيرًا ، إلا أنه من السابق لأوانه التنبؤ بالركود الأمريكي – وكانت التقييمات النبيلة على أسماء التكنولوجيا الكبيرة في الولايات المتحدة ملزمة بالانحراف في مرحلة ما.
يقول: “ما تقوم به تحركات السوق الحديثة التي تؤكدها هي أهمية وجود محفظة تنوع بشكل جيد”.
“لقد أصبح بعض المستثمرين بشكل مطرد أكثر تعرضًا للأسهم الأمريكية في الآونة الأخيرة ، إلى جانب هذا التركيز الشديد الذي لعب مع تقييمات MAG-7.”
يقترح Hollands بعض الطرق للتنويع أدناه ، لكنه يضيف أن بعض الكلمات المريحة من الاحتياطي الفيدرالي ، أو ضبط الخطاب التجاري العدواني يمكن أن يساعد بسرعة في استعادة بعض الهدوء.
“في الوقت الحالي ، يلعب الرئيس ترامب كرة القدم ، لكننا نعرف من إدارته الأولى ، يرى أداء سوق الأوراق المالية الأمريكية كبطاقة قياسية رئيسية للنجاح ولا يمكن أن يتجاهل هذه التحركات.”
Darius McDermott: العديد من المحافظ لا تعاني من زيادة الوزن في الولايات المتحدة فحسب ، بل تتركز بشكل كبير في عدد صغير من الشركات
حساب “Seven الرائع” لثلث S&P 500
يقول داريوس مكديرموت ، العضو المنتدب لشركة FundCalibre: “على مدار العقد الماضي ، تدفقت 92 في المائة من الاستثمارات الجديدة في صناديق المملكة المتحدة المخصصة إلى استراتيجيات سلبية تتبع الفهرس-في المقام الأول S&P 500 والمؤشرات العالمية”.
“على الرغم من أن هذه كانت استراتيجية رابحة في السنوات الأخيرة ، إلا أن العديد من المستثمرين قد يتعرضون لسوق الولايات المتحدة أكثر مما يدركون”.
ويشير إلى أن “Seven Magnificent” تمثل الآن 37 في المائة من الحد الأقصى لسوق S&P 500 ، في حين أن خمس شركات فقط تشكل ما يقرب من 20 لكل CEN من مؤشر MSCI World.
هذا يعني أن العديد من المحافظ لا تعاني من زيادة الوزن في الولايات المتحدة فحسب ، بل تتركز أيضًا بشكل كبير في عدد صغير من الشركات. في حين أن الولايات المتحدة لا تزال مركزًا للابتكار ، فقد أكد تقلبات السوق الأخيرة على أهمية التنويع “.
يقول McDermott إن المعايير تبدو متاحة ، ومن خلال شراء المؤشر ، يقوم المستثمر بشراء ما حدث بشكل جيد في الماضي.
“إذا كنت تعتقد أننا ندخل طلبًا عالميًا جديدًا ، فقد يكون الوقت قد حان لإعادة التفكير في تعرضك وإعادة نشر رأس المال إلى الفائزين المحتملين في الغد.”
يقول غابرييل ماي ، رئيس وزارة الخزانة في Trading 212 ، إن بعض عملائها في المملكة المتحدة يستكشفون بشكل متزايد الفرص المحلية والأوروبية لأنهم يعيدون النظر في تعرضهم لأسهم الولايات المتحدة.
لقد عززت التطورات الجيوسياسية الأخيرة اهتمامًا بشكل خاص بقطاع الدفاع الأوروبي ، حيث اجتذبت شركات مثل BAE Systems في المملكة المتحدة و Rheinmetall في ألمانيا اهتمامًا ملحوظًا.
تكتسب مراكز التكنولوجيا والابتكار ، وخاصة في الذكاء الاصطناعي وتحليلات البيانات ، شعبية.
“بالإضافة إلى ذلك ، تظل الأسماء المنشأة في قطاعات الفضاء والنقل والتصنيع شائعة باستمرار.”
غابرييل مايو: تكتسب مراكز التكنولوجيا والابتكار ، وخاصة في تحليلات الذكاء الاصطناعي والبيانات ، شعبية
كيفية التنويع بعيدا عن الولايات المتحدة
يقول مكديرموت: “إحدى الطرق لتحقيق ذلك مع الحفاظ على محفظة متنوعة عالميًا هي من خلال الأموال المدارة بنشاط مع تخصيص عالمي متباينة”.
على سبيل المثال ، تخصص Ranmore Global Equity 19 في المائة فقط من محفظتها للأسهم في أمريكا الشمالية ، مقارنةً بـ 75 في المائة من المؤشر ، بينما تمتلك 35 في المائة من المحفظة في أوروبا و 16 في المائة في الصين.
“لقد قدم هذا الصندوق باستمرار أداءً رباعيًا.”
تشمل الصناديق الأخرى المتميزة امتياز Lazard Global Equity ، مع 37 في المائة في الولايات المتحدة ، و WS Montanaro Global Select ، مع 47 في المائة وتنويع واسع عبر قبعات كبيرة.
“يمكن أن تكون هذه الأموال بمثابة مكملات قيمة لمتتبع عالمي أو أمريكي ، مما يوفر نهجًا أوسع وأكثر توازناً في الاستثمار العالمي”.
Ranmore Global Equity (رسوم مستمرة: 1.00 في المائة)
امتياز Lazard Global Equity (رسوم مستمرة: 0.81 في المائة)
Montanaro Global Select (رسوم مستمرة: 0.9 في المائة)
يقول هولاندز إن المستثمرين الذين يشعرون بالقلق من تعرضهم لأسهم التكنولوجيا الكبرى في الولايات المتحدة يمكنهم النظر في تعقب متكرر على قدم المساواة كطريق بديل للوصول إلى الأسهم الأمريكية.
يقترح أن ETF على قدم المساواة في Xtrackers S&P 500 ، أو صندوق يزداد ثقل الشركات الأمريكية على أساس عوامل أساسية مثل Invesco ftse RAFI 1000 ETF.
يقول هولاندز إن الأخير يمتلك أكبر 1000 شركة مدرجة في الولايات المتحدة ، لكن الأوزان لها بناءً على القيمة الدفترية والتدفق النقدي والمبيعات والأرباح بدلاً من الحد الأقصى للسوق.
ويضيف: “مع وجود مستثمرين يفكرون في خيارات نهاية العام الضريبي ل ISAs ، قد يكون الوقت قد حان للنظر في بعض الأسواق التي قد تجاهلها في السنوات الأخيرة مثل الأسواق الناشئة وأوروبا وحتى المملكة المتحدة غير المحبوبة.” نصائحه في هذه المناطق أدناه.
S&P 500 متساوية في الوزن eCits ETF (الشحن المستمر: 0.20 في المائة)
Invesco ftse RAFI 1000 ETF (الشحن المستمر: 0.39 في المائة)
Templeton Emerging Markets Investment Trust (رسوم مستمرة: 1.06 في المائة)
Dynamic Liontrust European (الشحنة المستمرة: 0.85 في المائة)
Fidelity European Trust (رسوم مستمرة: 0.77 في المائة)
Artemis UK Select (رسوم مستمرة: 1.27 في المائة)
Temple Bar Investment Trust (تهمة مستمرة: 0.56 في المائة)
قارن أفضل منصات الاستثمار والأسهم والأسهم في DIY
الاستثمار عبر الإنترنت بسيط ورخيص ويمكن القيام به من جهاز الكمبيوتر أو الجهاز اللوحي أو الهاتف في وقت ومكان يناسبك.
عندما يتعلق الأمر باختيار منصة استثمار DIY ، الأسهم والمشاركة في ISA أو حساب استثمار عام ، قد يبدو نطاق الخيارات ساحقة.
كل مزود لديه عرض مختلف قليلاً ، ويتقاضى أكثر أو أقل للتداول أو الاحتفاظ بالأسهم وإمكانية الوصول إلى مجموعة مختلفة من الأسهم والأموال وصناديق الاستثمار.
عند وزنك الصحيح بالنسبة لك ، من المهم أن ننظر إلى الخدمة التي تقدمها ، إلى جانب رسوم الإدارة ورسوم التعامل ، بالإضافة إلى أي تكاليف إضافية أخرى.
لمساعدتك في مقارنة أفضل حسابات الاستثمار ، قمنا بتجميع الحقائق وقمنا بتجميع دليل شامل لاختيار أفضل وأرخص حساب استثمار لك.
نسلط الضوء على اللاعبين الرئيسيين في الجدول أدناه ، لكننا ننصح بإجراء بحثك الخاص والنظر في النقاط الموجودة في دليلنا الكامل المرتبط هنا.
>> هذا هو الدليل الكامل للمال لأفضل منصات الاستثمار والمعايير
يتم اختيار المنصات الواردة أدناه بشكل مستقل من قبل الصحفيين المتخصصين في المال. إذا فتحت حسابًا باستخدام الروابط التي لها علامة نجمية ، فسيكون هذا الأموال يكسب لجنة تابعة. نحن لا نسمح لهذا بالتأثير على استقلالنا التحريري.
| تهمة المسؤول | ملاحظات التهم | صناديق التعامل | الحصة القياسية ، الثقة ، تعامل ETF | الاستثمار المنتظم | توزيع أرباح إعادة الاستثمار | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| AJ بيل* | 0.25 ٪ | كحد أقصى 3.50 جنيه إسترليني شهريًا للأسهم ، الصناديق ، صناديق الاستثمار المتداولة. | 1.50 جنيه إسترليني | 5 جنيهات إسترلينية | 1.50 جنيه إسترليني | 1.50 جنيه إسترليني لكل صفقة | مزيد من التفاصيل |
| BestInvest | 0.40 ٪ (0.2 ٪ لحافظات مصنوعة جاهزة) | تخفيض رسوم الحساب إلى 0.2 ٪ للاستثمارات الجاهزة | حر | 4.95 جنيه إسترليني | مجاني للأموال | مجاني لصناديق الدخل | مزيد من التفاصيل |
| تشارلز ستانلي المباشر* | 0.35 ٪ | لا توجد رسوم منصة على الأسهم إذا كانت تجارة في ذلك الشهر ونسبة سنوية بقيمة 240 جنيهًا إسترلينيًا | حر | 11.50 جنيه إسترليني | ن/أ | ن/أ | مزيد من التفاصيل |
| etoro* | حر | الأسهم ، صناديق الاستثمار وصناديق الاستثمار المتداولة. ISA محدودة ، لا SIPP. | غير متوفر | حر | ن/أ | ن/أ | مزيد من التفاصيل |
| الإخلاص* | 0.35 ٪ على الأموال | 7.50 جنيه إسترليني شهريًا يصل إلى 25000 جنيه إسترليني أو 0.35 ٪ مع خطة الادخار العادية. | حر | 7.50 جنيه إسترليني | صناديق مجانية 1.50 جنيه إسترليني أسهم ، صناديق الاستثمار في صناديق الاستثمار المتداولة | 1.50 جنيه إسترليني | مزيد من التفاصيل |
| freetrade* | الحساب الأساسي مجاني ، قياسي مع ISA 5.99 جنيه إسترليني ، بالإضافة إلى 11.99 جنيه إسترليني | الأسهم ، صناديق الاستثمار وصناديق الاستثمار المتداولة. | لا أموال | حر | ن/أ | ن/أ | مزيد من التفاصيل |
| Hargreaves Lansdown* | 0.45 ٪ | تم تغطيتها بمبلغ 45 جنيهًا إسترلينيًا للأسهم والثقة ، صناديق الاستثمار المتداولة | حر | 11.95 جنيه إسترليني | حر | حر | مزيد من التفاصيل |
| المستثمر التفاعلي* | 4.99 جنيه إسترليني شهريًا أقل من 50 ألف جنيه إسترليني ، 11.99 جنيهًا إسترلينيًا أعلاه ، 10 جنيهات إسترلينية إضافية لـ SIPP | التجارة الحرة بقيمة 3.99 جنيه إسترليني شهريًا (لا تنطبق على خطة 4.99 جنيه إسترليني) | 3.99 جنيه إسترليني | 3.99 جنيه إسترليني | حر | 0.99 جنيه إسترليني | مزيد من التفاصيل |
| InvestEngine* | حر | فقط صناديق الاستثمار المتداولة. الخدمة المدارة هي 0.25 ٪ | غير متوفر | حر | حر | حر | مزيد من التفاصيل |
| iweb | حر | 5 جنيهات إسترلينية | 5 جنيهات إسترلينية | ن/أ | 2 ٪ ، كحد أقصى 5 جنيه إسترليني | مزيد من التفاصيل | |
| تداول 212* | حر | الأسهم ، صناديق الاستثمار وصناديق الاستثمار المتداولة. | غير متوفر | حر | ن/أ | حر | مزيد من التفاصيل |
| Vanguard فقط منتجات Vanguard الخاصة | 0.15 ٪ | فقط صناديق الطليعة | حر | مجاني فقط من طليعة صناديق الاستثمار المتداولة | حر | ن/أ | مزيد من التفاصيل |
| (المصدر: Thisismoney.co.uk March 2025. | |||||||
قد تكون بعض الروابط في هذه المقالة روابط تابعة. إذا قمت بالنقر فوقهم ، فقد نربح عمولة صغيرة. هذا يساعدنا على تمويل هذا المال ، والحفاظ على استخدامه. نحن لا نكتب مقالات للترويج للمنتجات. لا نسمح لأي علاقة تجارية بالتأثير على استقلالنا التحريري.