وبدأت معدلات الرهن العقاري التي تقل عن 4 في المائة في التلاشي مع قيام المقرضين بإعادة تسعير صفقات قروض الإسكان صعوداً.
NatWest هو أحدث بنك يعلن أنه سيزيد أسعار الفائدة على الرهن العقاري، مما يزيد من الأسعار الثابتة المحددة بنسبة تصل إلى 0.3 نقطة مئوية.
ويأتي ذلك في أعقاب إعلان Santander وTSB، اللذين أعلنا عن تغييرات مماثلة يوم الاثنين.
اعتبارًا من يوم الخميس، ستقوم NatWest بزيادة أدنى معدل تثبيت لها منذ خمس سنوات من 3.79 في المائة إلى 4.09 في المائة.
رفع أسعار الفائدة: NatWest هو أحدث بنك للرهن العقاري يغير أسلوبه ويزيد أسعار الفائدة بعد أشهر من التخفيضات
الصفقة، التي كانت متاحة لمشتري المنازل بإيداع 40 في المائة أو أكثر، تعني أنه على رهن عقاري بقيمة 200 ألف جنيه إسترليني يتم سداده على مدى 25 عامًا، سيكون الدفع الشهري الآن 1066 جنيهًا إسترلينيًا شهريًا، ارتفاعًا من 1033 جنيهًا إسترلينيًا.
أولئك الذين يشترون بإيداع بنسبة 25 في المائة لن يتمكنوا بعد الآن من الوصول إلى أسعار أقل من 4 في المائة من خلال NatWest.
وتقوم NatWest برفع سعر الفائدة على هذا المنتج من 3.89 في المائة إلى 4.19 في المائة.
وكانت معدلات الرهن العقاري حتى الأسبوع الماضي في مسار هبوطي. بين بداية يوليو ونهاية الأسبوع الماضي، انخفض أرخص رهن عقاري متاح لمدة خمس سنوات بسعر ثابت من 4.28 في المائة إلى 3.68 في المائة.
وفي الوقت نفسه، انخفض أدنى سعر ثابت لمدة عامين من 4.68 في المائة إلى 3.84 في المائة خلال تلك الفترة.
وهي الآن تعود إلى الارتفاع مرة أخرى مع أدنى سعر ثابت خلال خمس سنوات عند 3.79 في المائة وأدنى سعر ثابت في عامين عند 3.9 في المائة.
ومن المتوقع أن يحذو المزيد من المقرضين حذوهم ويزيدوا أسعار الفائدة خلال الأسابيع المقبلة.
من المتصور أن معدلات الفائدة التي تقل عن 4 في المائة قد تختفي مؤقتًا، وفقًا لما ذكره رافيش باتيل، المدير وكبير مستشاري الرهن العقاري في شركة الوساطة العقارية Reside Mortgages.
وقال باتل: “على المدى القصير، من المرجح أن تختفي أسعار الفائدة التي تقل عن 4 في المائة قريبًا عند النظر في ارتفاع أسعار المبادلة، وهو مؤشر جيد على اتجاه تسعير السعر الثابت”.
“في الوضع الحالي، لا يوجد سوى عدد قليل من المقرضين الذين لديهم أسعار فائدة أقل من 4 في المائة على سنتين بنسبة 60 في المائة من القرض إلى القيمة. إذا استمرت معدلات المقايضة في الارتفاع، فمن المحتمل أن يرتفع سعر هؤلاء المقرضين وفقًا لذلك.
لماذا ترتفع المعدلات؟
يأخذ مقرضي الرهن العقاري في الاعتبار عدة عوامل عند تحديد معدلات الرهن العقاري الثابتة، بدءًا من طلب المقترض وحتى المعنويات الاقتصادية العامة وهوامش الربح الخاصة بهم.
أسعار المبادلة هي أسهل طريقة لتفسير الاتجاه الذي قد تتجه إليه الأسعار الثابتة.
معدلات مقايضة سونيا هي معدل إقراض بين البنوك والذي يُظهر بشكل أساسي ما يعتقد المقرضون أن المستقبل يحمله فيما يتعلق بأسعار الفائدة.
عندما ترتفع مقايضة سونيا بما فيه الكفاية، فإن ذلك يؤدي في كثير من الأحيان إلى ارتفاع معدلات الرهن العقاري الثابتة، والعكس صحيح عندما تنخفض.
الخبير: رافيش باتيل، المدير ومستشار الرهن العقاري الأول في Reside Mortgages
وفي الأسابيع الأخيرة، ارتفعت مقايضات سونيا مرة أخرى. وفي 11 أكتوبر، بلغت نسبة مقايضات سنتين 4.01 في المائة ومقايضات خمس سنوات 3.79 في المائة.
ويمثل ذلك ارتفاعا مقارنة بالشهر الماضي عندما بلغت مقايضات السنتين 3.73 في المائة، وكانت مقايضات الخمس سنوات 3.38 في المائة.
ويضيف رافيش باتيل: “هناك عدد لا بأس به من الأشياء التي تؤثر على أسعار المبادلة في الوقت الحالي مما يؤثر على معنويات السوق”.
“تتمحور الميزانية القادمة على وجه التحديد حول الزيادات الضريبية المحتملة، والتقلبات في أسواق الطاقة – والتي كانت مرة أخرى محركًا رئيسيًا للتضخم بعد عام 2022 – واستمرار عدم الاستقرار الجيوسياسي في الشرق الأوسط، وخاصة تأثيرها المحتمل على أسعار النفط.
“يبلغ معدل التضخم في الوقت الحالي 1.7 في المائة، وهو أمر جيد، ولكن معدل التضخم على مستوى الخدمة يبلغ 4.9 في المائة.
'التوقعات طويلة المدى متفائلة للغاية. بمجرد استقرار التضخم، من المرجح أن تستقر أسعار المقايضة وربما تنخفض، ولكن عند مستوى أعلى من أدنى مستوياتها قبل الوباء إلى مستويات “طبيعية” جديدة في حدود 3 في المائة.
“الاتجاهات الدولية من أمثال بنك الاحتياطي الفيدرالي والبنك المركزي الأوروبي لخفض أسعار الفائدة إلى رفع أسعار الفائدة ستؤثر على قرارات أسعار الفائدة في المملكة المتحدة بشكل غير مباشر.”
هل يمكن أن ينقذ انخفاض التضخم الموقف بالنسبة للمقترضين؟
ومن المتوقع على نطاق واسع أن يخفض بنك إنجلترا أسعار الفائدة الشهر المقبل بعد أن انخفض التضخم إلى ما دون هدفه البالغ 2 في المائة للمرة الأولى منذ أكثر من ثلاث سنوات.
وأظهرت أحدث قراءة من مكتب الإحصاءات الوطنية أن التضخم انخفض إلى 1.7 في المائة في الأشهر الـ 12 حتى سبتمبر، بانخفاض من 2.2 في المائة في أغسطس.
وتمثل هذه المرة الأولى منذ أبريل 2021 التي ينخفض فيها التضخم إلى أقل من الهدف وكان أقل من توقعات الأسواق البالغة 1.9 في المائة.
ويعتقد بعض الخبراء أن هذا يزيد من فرص قيام بنك إنجلترا بتسريع وتيرة تخفيضات أسعار الفائدة.
وهذا بالطبع من شأنه أن يجعل متصفحي الرهن العقاري يأملون في أن تحذو معدلات الرهن العقاري حذوها.
ومع ذلك، يعتقد بيتر ستيمسون، رئيس المنتجات في MPowered Mortgages أنه من غير المرجح أن يكون هناك أي تغيير في اتجاه معدلات الرهن العقاري حتى لو قام البنك بخفض سعر الفائدة الأساسي الشهر المقبل.
بيتر ستيمسون، رئيس فريق تطوير المنتجات في MPowered Mortgages
وقال ستيمسون: “من المغري اعتبار مثل هذا الانخفاض الكبير في التضخم بمثابة بداية موسم مفتوح للقروض العقارية الرخيصة”.
“منذ أن قال محافظ بنك إنجلترا في بداية الشهر إنه مستعد لخفض سعر الفائدة الأساسي “بقوة أكبر”، تراجعت الضغوط التضخمية بشكل ملحوظ وأعطى البنك حرية أكبر لخفض سعر الفائدة بشكل أكبر وأسرع.”
“مع انخفاض معدل تضخم الأجور السنوي إلى أقل من 5 في المائة للمرة الأولى منذ أكثر من عامين، ومع تضخم أسعار المستهلكين الآن بشكل مريح تحت هدف البنك البالغ 2 في المائة، يبدو أن النجوم متسقة بشكل جيد مع لجنة السياسة النقدية بالبنك لإجراء خفض آخر في سعر الفائدة الأساسي عندما يجتمع المقبل في غضون ثلاثة أسابيع.
وأضاف: “هناك عقبة واحدة فقط في هذه الصورة الوردية. وشهدت سوق المقايضة، التي تحدد في النهاية كيفية تسعير المقرضين لرهونهم العقارية، ارتفاعا خلال الأسبوعين الماضيين.
“لدرجة أن أحد المقرضين يعرض حاليًا سعر فائدة على الرهن العقاري أقل من سعر المبادلة المعادل.
الترجمة هي بيع المال بأقل من سعر الجملة. ومن الواضح أن مثل هذا التسعير المجنون غير قابل للاستدامة، ولكنه يكشف أيضاً عن المنافسة الشديدة بين المقرضين للفوز بصفقات المقترضين.
“يتم تحديد أسعار المبادلة من خلال مجموعة واسعة من العوامل أكثر من مجرد السعر الأساسي، بما في ذلك عوائد السندات الحكومية، والتي ارتفعت بشكل حاد وسط حالة من عدم اليقين لدى المستثمرين بشأن الميزانية القادمة.”
“لذلك، في حين أن خفض سعر الفائدة الأساسي لشهر نوفمبر يبدو الآن ممكنًا بشكل واضح إن لم يكن محتملاً، ليس هناك ما يضمن أنه سيترجم على الفور إلى قروض عقارية أرخص بكثير.”
قد تكون بعض الروابط في هذه المقالة روابط تابعة. إذا قمت بالنقر عليها قد نحصل على عمولة صغيرة. وهذا يساعدنا في تمويل This Is Money، وإبقائه مجانيًا للاستخدام. نحن لا نكتب مقالات للترويج للمنتجات. نحن لا نسمح لأي علاقة تجارية بالتأثير على استقلالنا التحريري.