(رويترز) – تجاوزت أرباح ويلز فارجو في الربع الرابع توقعات وول ستريت حيث عزز انتعاش نشاط إبرام الصفقات أعمال الخدمات المصرفية الاستثمارية للبنك.
ارتفعت أسهم البنك بنسبة 3.1٪ إلى 73.40 دولارًا في تداول ما قبل السوق يوم الأربعاء بعد أن توقع أيضًا أن يرتفع صافي دخل الفوائد (NII) – أو الفرق بين ما يكسبه من القروض وما يدفعه للودائع – في عام 2025.
وتلقت وول ستريت الدعم من انتعاش النشاط العام الماضي. ودفعت الثقة المتزايدة الشركات إلى إصدار الأسهم والديون. كما أبرمت الشركات صفقات، مما رفع أحجام التداول من أدنى مستوياتها خلال عقد من الزمن في عام 2023.
يتوقع المصرفيون أن يكون عام 2025 عاما أكثر ازدحاما بالنسبة للصفقات، مدعومة بآمال خفض الضرائب على الشركات، وتخفيف اللوائح والموقف المؤيد للأعمال على نطاق واسع في عهد الرئيس المنتخب دونالد ترامب.
ويلز فارجو (NYSE:) قفزت رسوم الخدمات المصرفية الاستثمارية بنسبة 59٪ لتصل إلى 725 مليون دولار في الربع مقارنة بالعام السابق.
وتحت قيادة الرئيس التنفيذي تشارلي شارف، سعى البنك إلى تنويع إيراداته من خلال تعزيز الأعمال القائمة على الرسوم، بما في ذلك الخدمات المصرفية الاستثمارية والتداول.
قام البنك بسلسلة من التعيينات من المنافسين في العام الماضي، بما في ذلك المخضرم في عقد الصفقات دوج براونستين، لتعزيز صفوفه مع توسعه في الخدمات المصرفية الاستثمارية.
وقفزت إيرادات الخدمات المصرفية الاستثمارية العالمية بنسبة 26% إلى 86.80 مليار دولار في عام 2024، مع ارتفاع أمريكا الشمالية بنسبة 33% مقارنة بالعام السابق، وفقًا لبيانات من شركة Dealogic.
سجلت Wells Fargo نفقات نهاية الخدمة بقيمة 647 مليون دولار في الربع الرابع، أي أقل من 969 مليون دولار في العام السابق.
وانخفض عدد موظفي البنك إلى حوالي 217.500 بنهاية عام 2024، مقارنة بنحو 226.000 في نهاية عام 2023.
كما استفاد بنك ويلز فارجو من المقارنات الأسهل مع العام السابق، عندما تحمل رسوما كبيرة تتعلق بتكاليف إنهاء الخدمة ورسوم تقييم خاصة كان عليه دفعها لإعادة ملء صندوق تأمين الودائع الحكومية.
وانخفضت المصروفات غير المتعلقة بالفائدة بنسبة 12٪ إلى 13.90 مليار دولار في الربع مقارنة بالعام السابق.
على أساس معدل، حصل Wells Fargo على 1.58 دولارًا للسهم في الربع الرابع، متجاوزًا توقعات المحللين البالغة 1.35 دولارًا للسهم، وفقًا للتقديرات التي جمعتها LSEG.
من المقرر أن تنمو NII في عام 2025
انخفض التأمين الوطني لويلز فارجو بنسبة 7٪ تقريبًا إلى 11.84 مليار دولار في الربع مقارنة بالعام السابق، متأثرًا بتأثير انخفاض أسعار الفائدة على الأصول ذات الأسعار العائمة وانخفاض أرصدة القروض.
وكان المحللون يتوقعون أن يربح البنك 11.72 مليار دولار.
وعلى الرغم من الانخفاض في التأمين الوطني، توقع البنك أن يبدأ دخل الفوائد في النمو مرة أخرى في عام 2025، مدفوعًا بانخفاض تكاليف الودائع وانتعاش الطلب على القروض.
بدأت سلسلة من تخفيضات أسعار الفائدة من قبل مجلس الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي في تخفيف الضغط على البنوك لأنها تدفع مبالغ أقل للعملاء.
وتوقع البنك أن يرتفع التأمين الوطني بنحو 1% إلى 3% هذا العام من مستوى 2024 البالغ 47.68 مليار دولار. ويقارن ذلك بتوقعات المحللين البالغة 47.13 مليار دولار.
الإصلاحات التنظيمية
وتحت قيادة شارف، خضع البنك لجهود استمرت عدة سنوات لإصلاح مشاكل الامتثال الناجمة عن فضيحة الحسابات المزيفة التي اندلعت في عام 2016.
فرض بنك الاحتياطي الفيدرالي سقفًا للأصول بقيمة 1.95 تريليون دولار في عام 2018، وهو ما يمنع Wells Fargo من النمو حتى يرى المنظمون أنه قد أصلح أوجه القصور في حوكمته وإدارة المخاطر.
وقال شارف العام الماضي إن سقف الأصول يحد من قدرة البنك على قبول المزيد من الودائع وتوسيع أعماله التجارية، وهما مجالان محتملان للنمو بالنسبة لويلز.
ذكرت رويترز في نوفمبر أن Wells Fargo كان في المراحل الأخيرة من عملية اجتياز الاختبارات التنظيمية لرفع سقف الأصول الذي يمكن أن يحدث في وقت مبكر من النصف الأول من عام 2025.
وقال شارف يوم الأربعاء: “أنا واثق من أننا سنكمل بنجاح العمل المطلوب في أوامر الموافقة الخاصة بنا وسندمج عقلية المخاطر التشغيلية والامتثال في ثقافتنا”.
قفز سهم Wells Fargo بنسبة 42.7٪ في عام 2024، متفوقًا على منافسيه JPMorgan وBank of America وBank. سيتي جروب (NYSE:) بالإضافة إلى المؤشر الأوسع.