بقلم ستيلا تشيو
سيدني (رويترز) – ظلت الأسهم الآسيوية ضمن نطاقات ضيقة وتكبد الدولار خسائر يوم الجمعة مع ترقب المستثمرين لبيانات الوظائف الأمريكية التي قد تحدد حجم وسرعة تخفيضات أسعار الفائدة المقبلة في أكبر اقتصاد في العالم.
اعتبارًا من الآن، تواجه أسعار النفط أسوأ أسبوع لها منذ أكثر من عام لتحوم فوق مستوى الرسم البياني الحرج، حيث يعتمد مصيرها في الأمد القريب على تقرير الوظائف المقرر صدوره في وقت لاحق من اليوم. (O/R)
وارتفع مؤشر MSCI الأوسع نطاقا للأسهم في منطقة آسيا والمحيط الهادئ خارج اليابان بنسبة 0.2%، بعد أن انخفض بنسبة 2.3% حتى الآن هذا الأسبوع. وانخفض مؤشر نيكاي بنسبة 0.1% ليتراجع بنسبة 3.9% خلال الأسبوع.
فتحت أسواق الأسهم الصينية على تباين، في حين ظل مؤشر هانغ سنغ في هونج كونج مستقرا.
لكن الأسواق المتوترة دفعت العقود الآجلة لمؤشر ناسداك للهبوط بنسبة 0.6% في حين تراجعت العقود الآجلة لمؤشر ستاندرد آند بورز بنسبة 0.3%.
الين الياباني عرضة لتراجع حاد بعد ارتفاعه بنسبة 2% هذا الأسبوع وكان أعلى بنسبة 0.1% عند 143.27 ين للدولار.
هناك الكثير من الأمور التي تنتظر تقرير الوظائف غير الزراعية في الولايات المتحدة بعد أن قال رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول إن صناع السياسات لا يرحبون بأي ضعف آخر في سوق العمل، مما مهد الطريق لخفض أسعار الفائدة في سبتمبر/أيلول.
ويتوقع المحللون ارتفاعا بنحو 165 ألف وظيفة جديدة وانخفاض معدل البطالة إلى 4.2%.
ومع ذلك، أصبحت المخاطر الآن في الاتجاه السلبي بعد أن أدت فرص العمل الضعيفة وتراجع مكاسب الوظائف في القطاع الخاص إلى دفع الأسواق إلى زيادة احتمالات خفض أسعار الفائدة بمقدار نصف نقطة مئوية من جانب بنك الاحتياطي الفيدرالي إلى 42% هذا الشهر.
وسوف يتحدث محافظ بنك الاحتياطي الفيدرالي المؤثر كريستوفر والر ورئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في نيويورك جون ويليامز بعد بيانات الوظائف، مما يعطي السوق رد فعل فوري تقريبًا.
وقال المحللون في بنك آي إن جي إنه حتى لو جاءت بيانات الرواتب متوافقة مع التوقعات فإن الأسواق قد تقلص فرص خفض الفائدة بمقدار 50 نقطة أساس.
وقال بادرايك جارفي، رئيس الأبحاث الإقليمي للأمريكيتين لدى آي إن جي: “نشتبه في أن السوق في وضع يسمح لها بتسجيل رقم أقل من 100 ألف. وإذا لم نحصل على هذا النوع من الإثبات للتباطؤ المادي، فسوف تتعرض العائدات لضغوط للارتفاع قليلاً”.
ارتفعت السندات في وقت سابق من الأسبوع، على الرغم من أن المكاسب قد تنعكس بسرعة اعتمادًا على بيانات الرواتب. وانخفضت عوائد سندات الخزانة لأجل عامين بمقدار 17 نقطة أساس حتى الآن هذا الأسبوع إلى 3.7520%، وهو أدنى مستوى منذ أوائل عام 2023.
وانخفضت العائدات على السندات لأجل عشر سنوات بنحو 18 نقطة أساس إلى 3.7330%، مع اقتراب الفارق على مدى عامين من التحول إلى إيجابي.
يواجه النفط أسوأ أسبوع منذ أكتوبر 2023 حيث أثرت مخاوف الطلب على الانسحاب الكبير من المخزونات الأمريكية والتأخير في زيادة الإنتاج من قبل منتجي أوبك +. (O/R)
ولم تنجح مشكلات الإمدادات في دفع أسعار الخام إلى الارتفاع. واستقرت العقود الآجلة لخام برنت يوم الجمعة، مرتفعة 0.2% إلى 72.8 دولار للبرميل، لكنها انخفضت 7.6% حتى الآن خلال الأسبوع.
تم تثبيتها بالقرب من نطاق رئيسي يتراوح بين 70 إلى 71 دولارًا، حيث أن كسر هذا النطاق من شأنه أن يفتح الطريق إلى مستويات لم نشهدها منذ أواخر عام 2021.
استقر الذهب عند 2514 دولارا للأوقية، وهو أقل قليلا من أعلى مستوى قياسي له.
وفي أخبار الصفقات، قالت شركة التجزئة اليابانية العملاقة سيفن آند آي هولدينجز يوم الجمعة إنها رفضت عرضا نقديا بقيمة 38.5 مليار دولار من شركة أليمنتيشن كوش تارد الكندية لشراء الشركة لأن الاقتراح لم يكن في مصلحة المساهمين.
(إعداد ستيلا تشيو، تحرير سام هولمز)